Metode Estimasi Generalized Three Stage Ridge Regression Untuk Mengatasi Multikolinearitas Pada Model Persamaan Simultan = Generalized Three Stage Ridge Regression Estimation Method To Resolve Multicollinearity In Simultaneous Equation Model

Model persamaan simultan pada penelitian ini merupakan model yang terdiri dari dua persamaan dengan variabel respon satu persamaan menjadi variabel prediktor pada persamaan lain yang menyebabkan adanya korelasi galat antar variabel, Estimasi model persamaan simultan dengan metode kuadrat terkecil (MKT) akan menghasilkan estimasi parameter yang bias dan tidak konsisten, sehingga harus menggunakan metode regresi lain. Salah satu asumsi yang harus terpenuhi dalam analisis regresi yaitu multikolinearitas. Data yang mengandung masalah multikolinearitas dapat diatasi dengan metode regresi ridge. Pada penelitian ini, digunakan data sekunder yaitu jumlah uang beredar, kurs rupiah dalam dollar, indeks harga konsumen, BI rate, inflasi dan sertifikat bank Indonesia pada rentang tahun 2013 sampai 2014. Data tersebut memiliki masalah autokorelasi dan multikolinearitas. Metode yang digunakan dalam penelitian ini yaitu gabungan antara three stage least square (3SLS) dan generalized ridge regression (GRR) yang dinamakan generalized three stage ridge regression (G3SRR) untuk mengatasi multikolinearitas pada model persamaan simultan. Dari hasil penerapan metode G3SRR, diperoleh bahwa kurs memiliki pengaruh positif terhadap jumlah uang beredar. Sedangkan jumlah uang beredar memiliki pengaruh negatif terhadap kurs.
Keywords : Persamaan simultan, multikolinearitas, three stage least square, generalized ridge regression dan generalized three stage ridge regression